QuantArea Portfoliokonstruktion für Winvest Aktien Schweiz Fonds
Im Dezember 2024 hat die WINVEST ASSET MANAGEMENT AG seinen ersten Fonds lanciert. Dabei unterstützt QuantArea bei der Porfoliokonstruktion und berechnet als Investment Advisor vierteljährlich die neuen Modellgewichte des Fonds. Das Resultat: Ein systematischer Anlageprozess, kurze time-to-market und eine klare Outperformance gegenüber dem Benchmark (SPI) und Peers.
Nachfolgend teilen Stefan Rammelmeyer (CEO, WINVEST ASSET MANAGEMENT AG) und Marcel Masshardt (CEO, QuantArea AG) ihre Eindrücke und Erfahrungen aus der bisherigen Zusammenarbeit.
WINVEST hat QuantArea als Partner für den neu lancierten Fonds smartF® Equity Switzerland Enhanced Fonds. Wie kam es zu dieser Zusammenarbeit?
Stefan Rammelmeyer: Als ich bei WINVEST die Nachfolge angetreten habe, war klar: Wir wollten unseren Investmentprozess systematischer, robuster und skalierbarer aufstellen – ohne dabei unsere Werte wie Kundennähe und Transparenz zu verlieren. Dafür brauchten wir einen starken Partner, der nicht nur technologisch exzellent ist, sondern auch unsere Philosophie versteht. Dies war der Grund weshalb wir für die Portfoliokonstruktion ein Mandat an die QuantArea vergeben haben.
Marcel Masshardt: Wir haben uns gefragt: Wie können wir unsere Kompetenzen in der Portfoliokonstruktion so bereitstellen, dass sie für Vermögensverwalter flexibel, effizient und pragmatisch nutzbar sind? Die Idee zu „Quant-as-a-Service“ war geboren. Mit WINVEST haben wir ein Team gefunden, das die Offenheit und Interesse mitbringt, gemeinsam etwas Neues zu entwickeln. Das war von Anfang an partnerschaftlich – nicht klassisch Auftraggeber und Dienstleister.
Was macht Quant-as-a-Service konkret aus?
Marcel: Es geht im Kern darum, dass unsere Kunden Zugang zu einer umfassenden Infrastruktur und Quant-Expertise erhalten, u.a. Datenaufbereitung, Faktorberechnungen, Portfoliooptimierung, Risikoanalysen – ohne all das intern selbst aufbauen zu müssen. Beim Vertrieb sind wir hingegen nicht involviert und dieser wird durch die WINVEST ASSET MANAGEMENT AG wahrgenommen.
Stefan: Für uns bedeutet das: Wir können eine systematische Anlagestrategie umsetzen, die auf umfassenden Fundamental- und Marktdaten beruht – und trotzdem schlank und effizient bleiben. Unsere Stärke liegt im Kundenkontakt, im Trading, im Monitoring. Alles, was hochgradig datengetrieben ist, machen wir gemeinsam mit QuantArea. Diese Arbeitsteilung macht uns schneller, flexibler – und am Ende auch besser.
Stichwort smartF®: Was steckt hinter dem Ansatz?
Stefan: Unser smartF®-Anlagekonzept ist systematisch, prognosefrei und datenbasiert. Basierend auf objektiven Kennzahlen und einer systematischen Portfoliooptimierung, wird ein fokussiertes Portfolio erstellt mit überzeugenden Eigenschaften. Ziel ist es, emotionale Entscheidungen zu vermeiden und ein erstklassiges Risiko-Rendite-Verhältnis zu erreichen. Dazu setzen wir auf profitable und attraktiv bewertete Unternehmen mit solider Bilanz.
Marcel: Neben den von Stefan erwähnten Eigenschaften, kontrolliert das Modell für ungewollte Faktor-Tilts wie beispielsweise Momentum. Zudem wird die Diversifikation durch die Schätzung der Kovarianzmatrix optimiert. smartF® zeigt exemplarisch, wie modernes Asset Management funktionieren kann: bessere Lösungen zu günstigeren Kosten, durch das Aufsplitten der Wertschöpfungskette und den Einbezug von Spezialisten. Das Modell smartF® wurde exklusiv für WINVEST ASSET MANAGEMENT AG konstruiert. Im Rahmen von weiteren Mandatsverhältnissen berechnen wir auch andere Aktien Schweiz Modelle. Jedes Modell hat seine eigene Charakteristik und wird basierend auf den individuellen Kundenbedürfnissen zur Verfügung gestellt.
Was ist in den letzten Monaten passiert – und was kommt als Nächstes?
Stefan: Es ist beeindruckend zu sehen, wie stark uns smartF® strategisch nach vorne gebracht hat. Wir konnten mit dem ersten Fonds (Aktien Schweiz) unsere Rolle als Asset Manager schärfen, Prozesse skalieren und neue Kunden gewinnen. So dürfen wir inzwischen auch verschiedene Pensionskassen zu unsere Kunden zählen. Auch die Fondsperformance konnte bisher überzeugen und die starken Ergebnisse aus dem langjährigen Backtesting bestätigen. Der Fonds erzielte seit Jahresbeginn 2025 eine Mehrrendite von aktuell rund 5% gegenüber dem Swiss Performance Index (Stand 31.07.2025) und liegt auch vor den uns bekannten Konkurrenzprodukten. Wir planen noch dieses Jahr den nächsten Fonds mit dem gleichen smartF®-Anlagekonzept für das Universum Aktien Europa-ex-Schweiz zu lancieren.
Marcel: Für uns bedeutete die Zusammenarbeit mit WINVEST den Markteintritt im Dezember 2024. Inzwischen dürfen wir auch Banken und Versicherungen zu unseren Quant-as-a-Service Kunden zählen. Im Rahmen eines Mandates, ist eine Zusammenarbeit auf Augenhöhe mit gemeinsamen Zielen für uns wichtig. Danke Stefan! Wir freuen uns sehr auf die weitere Zusammenarbeit mit dem WINVEST-Team.